Damien Soitout
רוב האנשים סובלים ממיתון ומאבדים נכסים ומזומן. אחרים מרוויחים ממנו. הכסף לא נעלם: הוא מגיע למי שהתכונן, ויש איפה להשקיע כבר כשהמחירים יורדים.
רוב האנשים סובלים מנזקי המיתונים. הם מאבדים נכסים ומזומן. אנשים אחרים מרוויחים ממיתון ועושים כסף. כמו שאני תמיד אומר: הכסף הזה חייב ללכת לאנשהו. אתה לא פשוט מאבד אותו ורואה אותו נעלם באוויר. השאלה האמיתית היא: לאן הכסף הזה הולך?
התשובה פשוטה והגיונית. הכסף שאתה מאבד במיתון מגיע לחשבונות הבנק של אנשים שהתכוננו.
לפני הכול, תלמד את המצב הכלכלי שבו אתה חי. יש כמה רמות לבדוק:
כל שכבה חשובה כי היא עוזרת לך לצפות ירידות או שלבי האטה בשוק, ואילו מגזרים יתחילו להפסיד כסף או לפחות מרווח כשהוצאות הצרכנים יורדות או כשהביקוש העסקי למוצר או לשירות נחלש.
תתחיל לשמור מזומן. אם תכננת לקנות רכב חדש או בית, חכה. אם הניתוח שלך נכון, תצטרך את ההון השמור הזה כדי להכניס אותו להזדמנויות שייפתחו. אל תוציא אותו על מוצרים או שירותים שאתה לא חייב בהם באופן מוחלט.
כדי להרוויח ממיתון, אתה צריך מזומן בהישג יד כדי שתוכל להשקיע כשהמחירים יורדים והבנקים חותכים את הריביות.
ההשקעה תלויה בכמה גורמים: אילו ענפים אתה מכיר, כמה הון יש לך, אופק הזמן שלך (קצר, בינוני או ארוך), וכמה סיכון אתה מוכן לקחת.
כשמיתון מכה, אנשים רבים כבר לא יכולים לכסות משכנתאות או שכר דירה וצריכים לצאת מהר. זה פועל לטובתך. אם מישהו ממהר למכור בית, המחיר ירד לעומת רמות השוק שלפני המיתון. אתה יכול לנצל הלוואות בריבית נמוכה, לחכות שהמשבר יעבור, ולמכור מחדש ברווח של 20% או יותר בקלות יחסית.
קניית מניות יכולה להיראות טיפשית לאנשים רבים. בזמן שמחירי המניות של חברות רבות נופלים מהר במשבר כלכלי, אתה יכול להשתמש במיתון כדי לקנות מניות איכותיות באגורות על הדולר. בפשטות, אם החברה גדולה מספיק, יש לה תזרים מזומנים מוצק, ומבנה חזק שאתה מאמין שיכול לשרוד את המשבר, הסיכויים גבוהים שהמניה שלה תתאושש מעבר לרמות שלפני המיתון ברגע שהשווקים יתייצבו שוב.
לדוגמה, אם דילגת על מניות של חברה X ב-$130 כל אחת והן יורדות ל-$83 במהלך המיתון, קנייה עם אופק לטווח בינוני או ארוך (3 עד 10 שנים) יכולה להניב רווח גדול כשהמחיר חוזר ל-$130 או עולה גבוה יותר.
בחברות מבוססות היטב אתה יכול גם לגבות דיבידנדים על המניות שאתה קונה. זה תלוי בעסק, אבל אתה יכול לחקור לפני שאתה משקיע ולקבל הכנסה במהלך המיתון בלי לחכות שמחיר המניה יעלה.
זווית נוספת לאסטרטגיית המניות שלך היא לזהות חברות שלא ישרודו או ייפגעו קשה מהמשבר. במקום לקנות מניות כדי למכור אחר כך במחיר גבוה יותר, אתה יכול למכור אותן בחסר. בפשטות, אתה מהמר נגד המניה: ככל שהיא יורדת, כך אתה מרוויח יותר.
במיתון אתה יכול גם להרוויח מהביקוש למוצרים חיוניים: כל מה שאנשים ממשיכים לקנות בין שיש משבר ובין שלא. מים, אוכל, תרופות, ופריטים דומים. אנשים עדיין צריכים לחיות, ומוצרים מסוימים נשארים לא נתונים למשא ומתן גם בזמנים קשים. אם אתה רואה מיתון מתהווה בחודשים הקרובים, או אחד שכבר מתחיל (כמו כאן במקסיקו בזמן כתיבת הדברים), חפש הזדמנויות השקעה במוצרים חיוניים.
מתועד היטב שבמיתון המספרים של מקרי מוות, גירושים ואי-פרעון עולים. זה יוצר קבוצת אנשים שצריכים להיפטר מנכסים מהר (נדל״ן, פריטי יוקרה, רכוש קבוע ועוד) כי מישהו במשפחה מת, כי הם חייבים לחלק רכוש בגירושים וצריכים מזומן כדי לבנות מחדש ולשלם לעורכי דין, או כי הם כבר לא יכולים לעמוד בחוב ורוצים להיפטר מרכוש לפני שהם חופרים עמוק יותר לתוך הבור.
אם אתה אופורטוניסט, הגישה הזאת יכולה להיות רווחית מאוד בטווח הקצר. מיתון או משבר נמשך בערך 1.5 שנים בממוצע, וזה נותן לך זמן לבנות תיק זול שתוכל למכור במחיר גבוה הרבה יותר כשהכלכלה תחזור לשגרה.
יש הרבה דרכים לצלוח מיתון ולהרוויח ממנו. חורף כלכלי לא חייב להיות חורף בשבילך. אתה יכול להפוך כל בעיה להזדמנות אם יש לך את דפוס החשיבה הנכון ובעיקר תושייה.
לקריאה נוספת: Investopedia, Wikipedia.
